ความเร็วในการปรับตัวของราคาหลักทรัพย์ในดัชนีเซ็ต 50 ต่อข่าวสารทางเศรษฐกิจมหภาค
คำสำคัญ:
ความเร็วในการปรับตัว, ความล่าช้าของราคา, ข่าวสารเศรษฐกิจมหาภาคบทคัดย่อ
การศึกษานี้มีวัตถุประสงค์เพื่อทดสอบความเร็วในการปรับตัวของราคาหลักทรัพย์เมื่อมีข่าวสารทางเศรษฐกิจมหาภาคเกิดขึ้น โดยใช้ข้อมูลราคาหลักทรัพย์ในดัชนีเซ็ต 50 ทั้งหมด 39 หลักทรัพย์ ซึ่งมีข้อมูลราคารายวันย้อนหลังครบถ้วนและต่อเนื่อง ตั้งแต่ เดือนมกราคม 2548 จนถึง เดือนธันวาคม 2557 ข้อมูลเศรษฐกิจมหภาคที่ใช้ในการศึกษา ได้แก่ ดัชนีราคาผู้บริโภค อัตราดอกเบี้ยนโยบายรายเดือน และผลิตภัณฑ์มวลรวมในประเทศรายไตรมาส การศึกษานี้วิเคราะห์ค่าความเร็วในการปรับตัว โดยใช้วิธี Multiple Regression ตามแบบของ Chiang, Nelling, and Tan (2008)
ผลการศึกษาพบว่า ความเร็วในการปรับตัวของราคาหลักทรัพย์ในดัชนีเซ็ต 50 ไม่สามารถปรับตัวต่อข้อมูลข่าวสารเศรษฐกิจมหภาคได้อย่างทันที และพบว่าความเร็วในการปรับตัวของราคาหลักทรัพย์แต่ละกลุ่มอุตสาหกรรมมีความแตกต่างกันอย่างมีนัยสำคัญ อีกทั้งยังพบว่า ความเร็วในการปรับตัวของราคาหลักทรัพย์ต่อข่าวดีช้ากว่าข่าวร้าย นอกจากนี้ ผลการศึกษายังพบอีกว่า ในปัจจุบันความเร็วในการปรับตัวของราคาหลักทรัพย์ในดัชนีเซ็ต 50 ต่อข้อมูลข่าวสารเศรษฐกิจมหภาค สามารถปรับตัวได้เร็วกว่าในอดีต
References
-
Downloads
เผยแพร่แล้ว
How to Cite
ฉบับ
บท
License
Copyright (c) 2019 ทัสนัย สร้างตระกูล

This work is licensed under a Creative Commons Attribution-NonCommercial-NoDerivatives 4.0 International License.
ผู้เขียนบทความ และผู้นำส่งบทความ จะต้องเป็นผู้รับผิดชอบในเรื่องลิขสิทธิ์ตามที่กฎหมายบัญญัติไว้ทุกประการ ไม่ว่าจะเป็นในเรื่องของ สิทธิ์แห่งความเป็นเจ้าของบทความ สิทธิ์แห่งการได้มาซึ่งบทความ สิทธิ์ของการได้มาซึ่งข้อมูลที่ปรากฏอยู่ในบทความ สิทธิ์ของการใช้เครื่องมือเพื่อการประมวลผล หรือสิทธิ์อื่นใดอันเกี่ยวข้องกับบทความ วารสาร “วารสารบริหารธุรกิจ มหาวิทยาลัยสยาม เป็นผู้ซึ่งได้รับอนุญาตให้นำบทความออกเผยแพร่โดยสุจริตเท่านั้น สิทธิ์ทั้งปวงอันเกี่ยวข้องกับบทความยังเป็นของเจ้าของสิทธิ์อยู่ สิทธิ์นั้นไม่ได้ถูกถ่ายโอนมาเป็นของวารสารฯ แต่อย่างใด
ข้อความที่ปรากฏอยู่ในบทความนั้น ถือเป็นทัศนะอิสระของผู้เขียน โดยผู้เขียนแต่ละท่านให้การรับรองว่าบทความของตนมิได้ละเมิดลิขสิทธิ์อันเป็นของผู้อื่น วารสารฯ และ ผู้ทรงคุณวุฒิกลั่นกรองบทความ เป็นแต่เพียงผู้ให้ความเห็นเรื่องคุณภาพของเนื้อหา และความเหมาะสมของรูปแบบการนำเสนอเท่านั้น วารสารบริหารธุรกิจ มหาวิทยาลัยสยาม และ ผู้ทรงคุณวุฒิกลั่นกรองบทความ ไม่มีส่วนรับผิดชอบต่อข้อความใดๆ อันเกิดจากทัศนะ และสิทธิ์ในการตีพิมพ์และเผยแพร่ของผู้เขียน